现货:唐山钢坯1640(-10)低库存、微调,铁矿石、焦炭持稳上调;螺纹钢20mmHRB400上海1880(+10),北京1830(+20)挺价、成交一般。当前企业库存小幅增长,部分钢厂安排减产检修,钢厂产能微降,下游对建材按需采购,商家多观望、保持低库存,需求整体偏差,成交无放量。近期减产预期仍较强,市场低库存支撑、钢厂挺价。
宏观及外盘因素:央行开展4100亿元MLF,安排春节前后流动性,公开市场操作受青睐。外媒:监管层要求银行严控资金流出。从消费到工业中国12月数据全面下滑,2015年GDP增6.9%创1990年最低。中国11月增持美债近百亿,日本继续减持美债。昨夜:道指微涨,美铜承压调整,原油承压震荡,黄金震荡,美元指数震荡调整,今日国内金属工业品或震荡为主。
简要策略:螺纹钢1605或有高位大波动,注意1825-1855区多空资金主动性,防范资金集中增减洗盘;波段操作:持多15%仓位,跌破1830平仓,若1840-1860区承压趋弱时平多试空,若1800关口支撑较强可做多。操作细节可咨询中期钢铁产业策略部136-7209-7663。短线:持多20%仓位,跌破1830平仓,若1840-1860区承压趋弱时平多试空,若1800关口支撑较强可做多。
策略分析:当前冬季需求弱势、减产预期仍较强,雾霾问题导致环境治理力度加大,注意影响。短期企业库存小幅增长,需求弱势格局,市场库存低、挺价,注意限产、减产预期及资金情绪支撑市场,高位压力区市场抛压将增大,防范做空资金打压回落。后期关注市场需求、库存变化、钢厂减产情况及国家政策变化,细节可电话咨询;我部门深入一线调研,布局期现货波段、中长线策略方案,专注量化交易操作,策略指导交易。